Rủi ro thanh khoản khi đầu tư ký quỹ và cách khắc phục

Giao dịch ký quỹ trên thị trường chứng khoán tiềm ẩn rất nhiều rủi ro, trong đó rủi ro mất thanh khoản là một vấn đề lớn mà các nhà đầu tư phải đối mặt. Vậy hãy cùng DSC tìm hiểu về loại rủi ro này thông qua bài viết dưới đây.

Thanh khoản, rủi ro thanh khoản và giao dịch margin là gì?

Tính thanh khoản biểu hiện mức độ dễ dàng mà một tài sản hoặc chứng khoán có thể chuyển đổi thành tiền mặt với mức giá phản ánh giá trị nội tại của nó.

Rủi ro mất thanh khoản xảy ra khi các nhà đầu tư trên thị trường (ở đây bao gồm nhà đầu tư cá nhân, các quỹ đầu tư, các tổ chức tài chính) không thể thực hiện giao dịch. Họ không thể bán tài sản sở hữu thành tiền do thiếu người mua. Đây là một điều nguy hiểm khi giao dịch trên thị trường chứng khoán đặc biệt là trong giao dịch ký quỹ.

Giao dịch margin được hiểu là việc cá nhân hoặc tổ chức vay nợ công ty chứng khoán để thực hiện mua bán, giao dịch. Thường thì tỷ lệ giao dịch margin ở các công ty chứng khoán Việt Nam sẽ giao động trong các khoảng là 30-50%.

Cách khắc phục rủi ro trước khi đầu tư ký quỹ

Hiểu về đầu tư margin: Nhà đầu tư nên giao dịch ký quỹ khi đã đầu tư có kinh nghiệm lâu năm hoặc đã có kiến thức về quản trị rủi ro. Đa số các nhà đầu tư F0 nếu chưa làm quen với thị trường đã sử dụng tài khoản margin thì rất dễ dẫn đến “cháy” tài khoản.

Giao dịch theo xu hướng: Giao dịch margin phù hợp khi cổ phiếu xác nhận đà tăng rõ ràng và giao động nhẹ. Nếu thị trường hoặc xu hướng cổ phiếu đang giao động quá mạnh thì các nhà đầu tư không nên tham gia hoặc hạ tỷ lệ margin xuống vì lúc này đường giá có thể quét qua điểm margin call. Trong trường hợp tệ hơn thì giá có thể tiếp tục giảm, kích hoạt lệnh giải chấp cổ phiếu (force sell) và gây ra thiệt hại rất lớn cho nhà đầu tư.

Hiểu cổ phiếu đầu tư: Nhà đầu tư nên chọn cổ phiếu đã được phân tích về các yếu tố cơ bản, tránh đi theo những thông tin không chính thống hoặc nghe hô hào từ các hội nhóm trên thị trường. Nhà đầu tư có thể biết thêm về doanh nghiệp thông qua:

• Báo cáo tài chính

• Báo cáo phân tích của các công ty chứng khoán

• Các sản phẩm của DSC hiện nay bao gồm:

• Báo cáo nhanh về doanh nghiệp.

• Báo cáo nhận định hằng ngày.

• Bộ công cụ tư vấn và thông báo tín hiệu tự động.

Như vậy, từ bài viết trên chúng ta có thêm kiến thức về rủi ro thanh khoản khi tham gia giao dịch ký quỹ. Hi vọng các nhà đầu tư có thể tìm ra phương pháp phù hợp với bản thân để giao dịch hiệu quả hơn. Chúc các bạn luôn thành công!